NPF:n paras kannattavuus. Venäjän NPF-luokitus. Luettelo valtiosta riippumattomista eläkerahastoista
Sen jälkeen, kun valtiosta riippumattomista eläkerahastoista annettu liittovaltiolaki tuli voimaan Venäjän federaatiossa, yksityisten organisaatioiden voimakas kasvu tällä alueella on alkanut.
Nyt jokainen voi itse päättää, kenen palveluita hän käyttää. Siksi oli tarpeen laatia valtiosta riippumattomien eläkerahastojen kannattavuusluokitus vuonna 2017, mikä auttaa sinua valitsemaan todella luotettavan ja kannattavan NPF:n.
Valtiosta riippumaton eläkesäätiö on yleishyödyllisen järjestön erityinen muoto, joka vastaa väestön sosiaaliturvasta. Tällaisten rahastojen toimintaa säännellään useilla säädöksillä:
- Liittovaltion laki nro 167, 12. joulukuuta 2001.
- Siviililain 17 §:n 123 momentissa selitetään varoja koskevat yleiset säännökset.
- Liittovaltion laissa nro 75 kuvataan yksityiskohtaisesti NPF:n toimintaa.
- Rahastoitujen eläkkeiden tilejä ylläpidetään liittovaltion lain nro 27 "Yksilökohtainen kirjanpito pakollisessa eläkevakuutusjärjestelmässä" perusteella.
Valtiosta riippumattomien eläkerahastojen toimintaperiaate on samanlainen kuin kunnallisissa laitoksissa. Toisin sanoen yksityisellä organisaatiolla on oikeus maksaa eläkkeitä, pitää kirjaa kansalaisten tileillä olevista varoista, se voi myös sijoittaa rahaa osakkeisiin ja joukkovelkakirjoihin minimaalisin riskein ja lopuksi yksinkertaisesti pitää kansalaisten säästöjä tiettyyn pisteeseen asti.
Kaupalliset eläkerahastot on jaettu useisiin ryhmiin.
- Avoimet (universaalit) - ne eivät kuulu mihinkään rahoitus- tai teolliseen rakenteeseen ja niiden varat koostuvat lähes kokonaan tallettajien varoista.
- Alueellinen - toimii vain yhden alueen alueella ja saa usein tukea paikallisilta viranomaisilta.
- Yritys - työskentele perustajien kanssa erityisohjelmissa, tarjoa hyvää korkoa ja takuita.
- Captives ovat vähemmän suosittuja yritysrahastoja.
Valtiosta riippumattomien eläkerahastojen luokitus
Organisaation valintaan, jolle annat ansaitut rahat, on suhtauduttava kaikella vastuulla. Nyt on monia resursseja, jotka auttavat löytämään yksityiskohtaisempaa tietoa ja arvioimaan rahaston luotettavuutta. Alla on NPF-luokitusten luotettavuus ja kannattavuus.
Tärkeä! Taulukossa näkyvät vain ne laitokset, joilla on positiivinen luokitus, joka on vähintään A+.
Luokituksen selitykset
- NPF European on pitkään ollut kannattavuuden kärjessä, vaikka viime vuosina luku on pudonnut 14 prosentista 12,43 prosenttiin. Kansalaiset valitsevat tämän organisaation sijoitusohjelman yksilöllisen valinnan ja kaikkien eurooppalaisten standardien mukaisen erinomaisen palvelun vuoksi. Monet ovat kiehtoneet myös rahaston vakaata toimintaa useiden vuosien ajan.Huomaa, että kaikki Euroopan eläkerahaston toiminta on Venäjän keskuspankin valvonnassa.
Kaikki Euroopan eläkerahaston nykyiset velvoitteet asiakkaita kohtaan täytetään ilman muutoksia ja täysimääräisesti.
- JSC NPF “Surguttneftegas” on päässyt TOP:iin yhtenä Venäjän federaatiossa toimivista vakaimmista ja luotettavimmista rahastoista. Sen asemaa vahvistaa sekä korkea kannattavuusprosentti että luokitus A ++. Tämän organisaation etuihin kuuluu mahdollisuus päästä paitsi eläkesäästöjen asettamiseen, myös sijoitusinstrumentteihin, joiden avulla voit nostaa eläkesäästämistä. kannattavuuden parantamiseksi ja inflaation aiheuttamien tappioiden voittamiseksi.
- CJSC Promagrofond on luotettavuusluokituksen ansiosta korkealla paikalla, sen palveluita käyttää yli kaksi miljoonaa ihmistä eri puolilla maata. Rahaston säästöt ylittävät 70 miljoonaa ruplaa, mikä kertoo väestön luottamuksesta.
- Todennäköisesti jokainen ihminen on ainakin kuullut Sberbankista, ja monet käyttävät säännöllisesti sen palveluita. Korkea A++-luokitus ja tunnettu brändi houkuttelevat yli miljoona asiakasta. Raportoi tiukasti kansalaisille eläkesäästöjensa sijoittamisesta, se tarjoaa myös erityisohjelmia yritystoiminnan tehostamiseksi.
- NPF Lukoil Garant ei ole päätaulukossa, koska se menetti äskettäin korkean luotettavuusluokituksensa A++, mutta tämä ei estä organisaatiota toimimasta ja houkuttelemasta uusia asiakkaita.Lukoil palvelee tällä alueella noin 15% markkinoista ja sillä on valtava säästöjä sen tileillä, hän sai pitkän olemassaolon ajan monia palkintoja eikä yhtäkään merkittävää vaatimusta taloudellisesta toiminnasta. Bonuksena virallisella verkkosivustolla jokainen voi laskea tulevien säästöjen määrän erityisellä laskimella.
Luotettavuuskriteerit
Jos käsitteet "NPF:n kannattavuus" tai "asiakkaiden määrä" ovat selvät kaikille, niin salaperäinen "luotettavuusluokitus" voi herättää monia kysymyksiä.
- A++ on korkein taso, joka takaa rahaston vakaan toiminnan ulkoisen tai sisäisen taloudellisen ympäristön vaihteluissa.
- A+ ja A ovat erittäin korkeat ja vastaavasti korkeat.
- В++ – tyydyttävä luotettavuustaso.
- B + - voi osoittaa vaikeuksia, jos tarpeen maksaa suuri summa.
- B - alhainen luotettavuus.
- C++ - ilmoittaa lisenssin peruuttamisen tai velvoitteiden laiminlyönnistä asiakkaita kohtaan.
- C+ - kohdistettu rahastoille, jotka jäävät nopeasti ilman lisenssejä.
- C - tarkoittaa, että organisaatio ei ole täyttänyt velvoitteitaan.
- D on konkursseille tarkoitettu kriteeri.
- E on alin taso, kun toimilupa peruutetaan ja rahasto puretaan.
Kuinka tulla NPF-asiakkaaksi
Tutkittuaan yksityiskohtaisesti kannattavimmat ja vakaat NPF:t, kansalaisen on otettava yhteyttä sopivimpaan organisaatioon sopimuksen tekemiseksi.
Sinun tulee ensin tutustua maksu- ja talletusjärjestelmiin. Mahdollisen asiakkaan tulee tietää:
- miten sopimusta muutetaan tai peruutetaan;
- miten valtion eläke maksetaan;
- mitä maksuja maksetaan eläkeiän saavuttaessa;
- itse eläkejärjestelmä;
Tärkeä! Kansalaisen on myös itse päätettävä, kuinka paljon rahaa hän tallettaa tilille ja kuinka usein tämä toimenpide toistetaan.
Kaupallisen eläkesäätiön työntekijät avaavat kullekin henkilölle henkilökohtaisen tilin ja tekevät sopimuksen. Kaikkien papereiden rekisteröintiin tarvitaan vain eläketodistus, vakuutustodistus ja passi.
Organisaatio hallinnoi rahoja itsenäisesti, mutta antaa samalla takuut tappioiden korvaamisesta jopa omalla kustannuksellaan, eli asiakas saa aina sijoitetut varat kokonaisuudessaan takaisin.
Eläkkeen saamiseen vaadittavan iän saavuttaessa kansalainen voi saada kaikki säästöt kerralla tai sopia kuukausieristä. On syytä huomata, että he ovat joka tapauksessa 13 prosentin veron alaisia.
Kuinka saada selville tilin tila tai irtisanoa sopimus
NPF:n ja asiakkaan välinen sopimus voidaan irtisanoa etuajassa, jos asiakas ei ole tyytyväinen johonkin. Mutta rahastoilla on omat säännöt tällaisia tapauksia varten, esimerkiksi organisaation muutos on mahdollista vain kerran vuodessa. Jos määräaika ei ole vielä umpeutunut, sinun on odotettava tai kirjoitettava lausunto, jossa selitetään syyt vaihtaa toiseen rahastoon.
Voit tarkistaa säästösi Internetin kautta tai ottamalla yhteyttä NPF:n työntekijöihin. Tietojen vastaanottamiseksi riittää, että annat henkilötietosi.
Venäjän federaatiossa on lukuisia ei-valtiollisia eläkerahastoja (NPF). Ja oikean valitseminen on vastuullinen ja vaikea tehtävä, joka on otettava huomioon Venäjän NPF:n 2016 luotettavuus ja kannattavuusluokitus Venäjän keskuspankin tilastojen mukaan.
Tämän tehtävän helpottamiseksi olemme laatineet luettelon Venäjän federaation 10 kannattavimmasta ei-valtiollisesta eläkerahastosta. Tuottoluokitus määräytyy Venäjän federaation keskuspankin virallisilla verkkosivuilla julkaistujen tietojen perusteella, ja luotettavuusluokitus perustuu Expert RA -viraston tietoihin.
Yksi eläkemarkkinoiden veteraaneista ("syntymävuosi" - 1993). Sen sijoittajat voivat olla paitsi yksityishenkilöitä myös oikeushenkilöitä. Talletusten keskimääräisen vuosituoton prosenttiosuus on 9,87, eikä se osallistu Expert RA -luokitukseen.
Vuoden 2016 NPF-luokitusta jatkaa vuonna 1995 ilmestynyt Big Pension Fund. Se palvelee nyt 500 000 ihmisen omaisuutta ja sillä on poikkeuksellisen korkea luotettavuusluokitus (A++). Tämä tarkoittaa, että rahasto täyttää suurella todennäköisyydellä velvoitteensa asiakkaita kohtaan, vaikka taloudelliset olosuhteet olisivat epäsuotuisat. "Bigin" kannattavuus on 10,35%.
Magnit ei ole vain suosittujen myymälöiden verkosto, vaan myös NPF:n nimi, jossa on tunnistettava valkoinen ja punainen logo. Vuodesta 2009 lähtien se on lisensoitu Federal Service for Financial Marketsilta rajoittamattoman ajan ja se on hieman parempi kuin edellisen Top 10 -jäsenen (10,36 %) keskimääräisellä vuosituotolla. Ei osallistu luotettavuusarviointiin.
Rahaston päätoimialat ovat pakollinen ja vapaaehtoinen eläkevakuutus. Hän myös toteuttaa valtiota. eläkkeiden yhteisrahoitusohjelma sijoittamalla eläkerahastoja ja nostamalla asiakkaiden työeläkkeiden kertyvää osaa. Kannattavuus on keskimäärin 10,5 %. Luotettavuudesta ei ole tietoa.
Valtiosta riippumaton eläkesäätiö, joka on ollut olemassa vuodesta 1995. Hän lisäsi vuoden 2016 luokitukseen hyvillä tuloksilla sekä kannattavuuden (10,5 %) että luotettavuuden (korkein arvosana A++) osalta. Yksi Venäjän rikkaimmista rahastoista yhden NPF:n pääindikaattorin suhteen - eläkerahastojen määrä (varallisuus 15 349 tuhatta ruplaa).
Se on avoin yksityishenkilöille ja oikeushenkilöille, ja sillä on edustustoja 13 Venäjän alueella. Tarjoaa yhden kolmesta maksuperusteisesta järjestelmästä: solidaarisuus, 2–30 vuoden maksut tai elinikäiset maksut. Keskimääräinen vuosituotto on 10,99 %. Luotettavuusluokitus on "poistettu" -tilassa, mikä tarkoittaa, että NPF ei halunnut päivittää indikaattoreitaan.
Rahasto toteuttaa valtiota. eläke-osuusrahoitusohjelma tarjoaa palveluita eläke- ja vapaaehtoisen eläkevakuutuksen rahastoivan osan muodostamiseen ja hoitoon. Venäjän tilasto talletusten tuotosta on 11,08 %, luotettavuusluokitus on A (korkea).
Aluksi se tunnettiin nimellä NPF "Parma", sitten vuonna 2007 se nimettiin uudelleen "Ural Financial Houseksi". Varovainen sijoituspolitiikka ja korkea tuotto (11,38 %) tekevät tästä rahastosta yhden Venäjän parhaista. Ei osallistu luotettavuusarviointiin.
Harjoittelee konservatiivista sijoituspolitiikkaa. Suurin osa asiakkaiden varoista on sijoitettu joukkovelkakirjoihin, arvopapereihin ja osakkeisiin. Sillä on korkea luotettavuusluokitus (A) ja suuri vuosituotto (11,94 %).
1. SAFMAR (entinen Euroopan eläkerahasto (AO))
Hän johtaa Venäjän parhaita rahastoja. Kannattavuuden kiistaton suosikki on 12,43 % ja luotettavuudessa 1 sija (A++). Vuoden 2015 viimeisellä neljänneksellä rahaston eläkesäästöt olivat 57,7 miljardia ruplaa. Vuosien 2009-2014 työtulosten mukaan rahaston asiakkaiden eläkesäästöt kaksinkertaistuivat.
Venäjän NPF:n 2016 luotettavuus- ja kannattavuustaulukko
| № | Nimi | Luotettavuusluokitus RA-asiantuntija | Kannattavuus, % |
|---|---|---|---|
| 1 | A++ | 12.43 | |
| 2 | MUTTA | 11.94 | |
| 3 | - | 11.38 | |
| 4 | MUTTA | 11.08 | |
| 5 | OJSC NPF koulutus | vedetty pois | 10.99 |
| 6 | JSC NPF Surgutneftegaz | A++ | 10.5 |
| 7 | - | 10.5 | |
| 8 | - | 10.36 | |
| 9 | CJSC MNPF Bolshoi | A++ | 10.35 |
| 10 | - | 9.87 | |
| 11 | JSC NPF SberFund Sunny Beach (RESO) | A+ | 9.85 |
| 12 | RNPF "SIBIERIAN SBERFUND" | - | 9.63 |
| 13 | CJSC Orenburg NPF Doverie | vedetty pois | 9.61 |
| 14 | NPF OPK | - | 9.56 |
| 15 | CJSC NPF Doverie | A+ | 9.35 |
| 16 | NPF "Sosiaalinen kehitys" | - | 9.24 |
| 17 | MNPF "AKVILON" | - | 9.23 |
| 18 | OAO NPF LUKOIL-GARANT | vedetty pois | 8.86 |
| 19 | NPF "Sosiaalinen maailma" | - | 8.69 |
| 20 | NPF GAZFOND | A++ | 8.54 |
| 21 | NPF "Volga-Capital" | A+ | 8.53 |
| 22 | NPF "REGIONFOND" | - | 8.48 |
| 23 | NPF "Gefest" | - | 8.45 |
| 24 | JSC National APF | A++ | 8.22 |
| 25 | NPF "Ensimmäinen Venäjän eläkerahasto" | MUTTA | 8.16 |
| 26 | JSC NPF Neftegarant | A++ | 8.13 |
| 27 | JSC NPF Stalfond | A+ | 8.08 |
| 28 | JSC NPF Vladimir | A++ | 8.01 |
| 29 | OJSC NPF Sähkövoimateollisuus | vedetty pois | 7.95 |
| 30 | JSC NPF Transneft | vedetty pois | 7.83 |
| 31 | NPF MECHEL-RAHASTO | - | 7.83 |
| 32 | CJSC NPF URALSIB | A+ | 7.82 |
| 33 | OJSC NPF Telecom-Sojuz | vedetty pois | 7.6 |
| 34 | CJSC KITFinance NPF | A++ | 7.57 |
| 35 | NPF "suostumus" | vedetty pois | 7.56 |
| 36 | JSC NPF VTB | A++ | 7.53 |
| 37 | CJSC NPF Promagrofond | A++ | 7.36 |
| 38 | JSC NPF Sberbank | A++ | 7.17 |
| 39 | JSC NPF “Solntse. Elämä. Eläke." | vedetty pois | 6.77 |
| 40 | CJSC NPF Heritage | - | 6.76 |
| 41 | NPF "Imperiumi" | - | 6.62 |
| 42 | NPF Atomgarant | A++ | 6.6 |
| 43 | OJSC Hanty-Mansiysk öljy- ja kaasueläkerahasto | A+ | 6.56 |
| 44 | JSC NPF SAFMAR (Raiffeisen) | A++ | 6.45 |
| 45 | NPF "Pravo" | - | 6 |
| 46 | NPF "Pension-Invest" | - | 5.88 |
| 46 | NPF "UMMC - Perspektiva" | - | 5.75 |
| 48 | JSC NPF "Alliance" | A+ | 5.3 |
| 49 | SPF "VNIIEF - GARANT" | - | 5.3 |
| 50 | CJSC NPF ensimmäinen kansallinen eläkerahasto | C++ | 2.97 |
« A++» – Korkein luotettavuustaso;
« A+» – Korkea luotettavuustaso;
« A» - Normaali luotettavuus;
« C++» – Alhainen luotettavuus;
«-» - luokitusta ei ole antanut virasto;
« vedetty pois» - tietoja ei päivitetä.
Ennen kuin siirrät eläkerahoja PFR:stä ei-valtiolliseen rahastoon, sinun on tutkittava vähintään yksi NPF-luokitus Venäjällä, joka on voimassa vuoden 2018 lopussa - vuoden 2019 alussa. Arvostelussamme - ne, jotka johtavat kärjessä pääkriteerien mukaan - kannattavuus ja luotettavuus.
Vahvimmat jäävät
Venäjän keskuspankki päivittää vuosittain luetteloa voittoa tavoittelemattomista eläkerahastoista, jotka voivat ansaita väestön luottamuksen. Toimiluvat jäävät pois, ja heikoimmat markkinatoimijat ovat viimeisillä paikoilla.
Tilastot näyttävät tältä:
vuodesta 1997 lähtien NPF:n määrä on laskenut 252:sta 69:ään;
Toimivista yrityksistä 38 osallistuu talletussuojajärjestelmään, 31 ei;
ei-valtiollisiin rakenteisiin sijoitettiin yhteensä yli 4 biljoonaa ruplaa eläkesäästöjä.
Valtion eläketurvamarkkinat kehittyvät dynaamisesti, ja on luonnollista, että vahvimmat jäävät niille, kun taas heikommat joko lähtevät tai sulautuvat.
Kolme parasta rahastoa, jotka tavalla tai toisella esiintyvät kaikissa arvovaltaisissa huipuissa, ovat:
VTB eläkerahasto.
Sberbank;
Keskuspankin varapuheenjohtajan Sergei Shvetsovin mukaan valtiosta riippumattomia eläkemarkkinoita valvovat tarkasti:
"kova seulonta" eläkesäästötakuujärjestelmän kautta;
seurata väsymättä tietyn rahaston valitsemia sijoitusstrategioita;
stressitestien suorittaminen tallettajien velvoitteiden täyttämiseksi;
valvoa rahaston pääoman alkuperän laatua.
Näin keskuspankki voi varmistaa, että markkinoille eivät jää ne, jotka haluavat "napata rahaa ja paeta", vaan ne, jotka on asetettu "harjoittamaan liiketoimintaa normaalisti", Shvetsov selitti.
Luotettavin
Luotettavuuskriteeri arvioi, kuinka vakaa tietty yritys on. NPF 2018 -luokituksen ensimmäisellä sijalla ovat ne, jotka eivät pelkää taloudellisia kataklysmejä, sekä kansallisia että maailmanlaajuisia. Niihin tehdyt sijoitukset on vakuutettu ja turvattu taloudellisesti. Viimeisellä rivillä ovat rahastot, joiden asema on epävakaa ja joilla on suuri konkurssiriski.
|
Nimi |
Kiinteistö (miljoonaa ruplaa) |
|
1.Sberbank |
|
|
2.Gazfond |
|
|
3. Hyvinvointi |
|
|
4. Tulevaisuus |
|
|
5. Lukoil-Garant |
|
|
8. Kaasusäätiön eläkesäästöt |
|
|
9.Sähkövoimateollisuuden NPF |
|
|
10.VTB eläkesäätiö |
NPF 2019 luotettavuusluokituksen viiden johtajan yhteenlaskettu pääoma on keskuspankin mukaan 2/3 kaikkien markkinatoimijoiden pääomasta. Maan suurimman pankin "tytär" on johtanut vuoden peräkkäin, kun taas Sberbankin NPF:n säästöjen määrä on kasvanut yli 44% vuoden aikana.
Yllätyksenä oli Samfarin voimakas säästöjen kasvu, joka murtautui kärjen 6. riville ja lisäsi asiakasmäärää 10-kertaiseksi vuoden aikana. Syynä läpimurtoon oli Bin-ryhmän PF:n konsolidoituminen.
Top 10:n ulkopuolelle jääneet Soglasiya, Surgutneftegaz ja Doveriya ovat kaksinkertaistaneet säästönsä - ja tämä on hyvä osoitus sijoittajien luottamuksesta.
Huomaa! Luotettavuuden lisäksi kannattaa tarkistaa, kuuluuko rahasto DIA:n vakuutettujen oikeusturvajärjestelmään. Ylivoimaisen esteen sattuessa valtio palauttaa niiden sijaan säästöt kansalaisille.
Kaikkein kannattavin
Rahaston tuotto on se, kuinka paljon yritys on lisännyt eläkesäästöjään. Investointien prosenttiosuutta on mahdotonta laskea etukäteen, mutta vakaat NPF:t ilmoittavat usein odotetuista voitoista jo sopimusta tehtäessä tai ainakin näyttävät aikaisempien vuosien indikaattoreita. Kannattavuusluokitus NPF 2019 auttaa sinua valitsemaan yrityksen, joka on ansainnut asiakkailleen tänä vuonna maksimisumman.
Näin sijoitukset jakautuivat vuonna 2018:
yrityslainat - 50,2 %;
valtion arvopaperit - 10,1 %;
osakkeet - 17,3 %.
Huomaa! Keskimääräinen sijoitetun pääoman tuotto oli 10,8 %.
|
Nimi |
Kannattavuus (% vuodessa) |
|
1.KIT Rahoitus |
|
|
2. Kaasurahaston eläkesäästöt |
|
|
3. Legacy |
|
|
4.Promagrofund |
|
|
5.Timanttisyksy |
|
|
6. Atomfond |
|
|
8. Kansallinen NPF |
|
|
9.UMMC-perspektiivi |
|
|
10.VTB eläkesäätiö |
Luettelo NPF-rahastoista vuoden 2019 tuottoluokituksen mukaan osoittaa, että "suurin" ei aina ole synonyymi sanalle "taloudellisesti menestynyt". Joten KIT-Finance ilahdutti asiakkaita eniten, kun taas Sberbank, luotettavuuden johtaja, ei päässyt kymmenen parhaan joukkoon.
Riippumattomat arvosanat
Keskuspankin lausunnon lisäksi on mahdollisuus saada muita asiantuntija-arvioita esimerkiksi Expert-luokituslaitokselta tai kansalliselta luottoluokituslaitokselta.
Tältä näyttävät luotettavimmat NPF:t RA Expertin mukaan:
|
Nimi |
Ennuste |
|
1.Neftegarant |
Vakaa |
|
2.Timanttisyksy |
|
|
4. Atomgarant |
|
|
5. Hyvinvointi |
|
|
6. Hyvinvointi EMENSI |
|
|
7. Iso |
Positiivista |
|
8. Vladimir |
Vakaa |
|
9.VTB eläkerahasto |
|
|
10.Gazfond |
Luota mutta tarkista
Tuoreen Finanssitutkimuskeskuksen kyselyn mukaan luottamus voittoa tavoittelemattomiin eläkerahastoihin on laskenut jyrkästi. Tämä ei ole yllättävää, sillä joka vuosi on yhä enemmän niitä, jotka valittivat eläkkeiden "poistamisesta" toiseen rahastoon. Keskuspankin mukaan huijattuja tallettajia on jo yli 2,5 tuhatta ihmistä.
Useimmiten ihmiset saavat tietää huijauksista "ketjukirjeistä" - raporteista, joita yritykset lähettävät. "Vanha" NPF kirjoittaa, että se "pysäyttää toimintansa", "uusi" - kutsuu allekirjoittamaan uuden sopimuksen. "Koordinoimattoman siirron" seurauksena sijoittaja menettää erääntyvän koron, koska nykyisten lakien mukaan yritystä on mahdollista vaihtaa kivuttomasti enintään kerran 5 vuodessa.
RIA-luokitus – 10. toukokuuta. Valtiosta riippumattomien eläkerahastojen markkinoiden dynamiikka Venäjällä oli vuonna 2017 varsin hyvä, mutta sitä rajoittaa edelleen rahastoivien eläkkeiden jäädyttäminen. Tätä taustaa vasten keskusteltujen vaihtoehtojen kirjo Venäjän eläkejärjestelmän uudistamiseksi on edelleen varsin laaja, vaikka viime aikoina on keskusteltu pääasiassa eläkeiän asteittaisesta nostamisesta sekä uuden pakollisen maksun käyttöönotosta NPF:ään.
Yleisesti ottaen vuoden 2017 lopussa rahastoivan eläkkeen sijoittamiseen NPF:n valinneiden määrä ylitti 34 miljoonaa ihmistä, vertailun mukaan 1.1.2017 ihmisiä oli 30 miljoonaa ja vuoden 2015 lopussa 26 miljoonaa. Kuluneen vuoden aikana NPF-asiakkaiden määrä kasvoi 15 %, kun se vuonna 2016 kasvoi 13 %. Siten rahastoivien eläkkeiden "jäädyttämisestä" huolimatta markkinat jatkavat kehittymistä, mikä johtuu todennäköisesti NPF:n toiminnasta asiakkaiden houkuttelemiseksi.
Samaan aikaan pelaajien määrä jatkaa laskuaan. Useiden NPF:ien fuusioiden seurauksena niiden määrä laski vuoden 2018 alussa 38:aan (luokitukseen sisältyvät toimivat NPF:t, joiden säästö ei ole nolla) vuoden 2018 alussa verrattuna 41:een vuotta aiemmin.
Viime vuonna eläkesäästöjen määrä NPF:issä kasvoi 14,3 % eli 300 miljardia ruplaa (24 % vuonna 2016). Yleisesti ottaen 1.1.2018 eläkesäästöjen määrä venäläisissä NPF:issä ylitti 2,4 biljoonaa ruplaa. Vertailun vuoksi 1. tammikuuta 2015 säästöjen määrä oli 1,1 biljoonaa ruplaa, eli 3 vuoden aikana NPF-säästöjen määrä on yli kaksinkertaistunut. RIA Ratingin asiantuntijoiden mukaan säästämisen kasvuvauhdin huomattava hidastuminen vuonna 2017 johtuu kahdesta tekijästä. Ensinnäkin talouden alentuneiden korkojen vuoksi sijoitustulojen pääomittamisesta johtuva kasvu on hidastunut. Toiseksi suuri joukko kansalaisia on jo valinnut NPF:t, joten potentiaalinen uusien asiakaskunta on pienentymässä, ja uudet asiakkaat eivät yleensä ole niin suuria.
Useista kielteisistä seikoista huolimatta venäläiset NPF:t vahvistavat edelleen asemiaan Venäjän rahoitusjärjestelmässä. Loppujen lopuksi NPF:illä on 2,4 biljoonan ruplan eläkesäästöjen lisäksi noin 1,4 biljoonaa ruplaa muuta omaisuutta. Näin ollen venäläisten NPF:iden kokonaisvarallisuus on vajaat 4 biljoonaa ruplaa, mikä on enemmän kuin Venäjän neljänneksi suurimman pankin varat, ja se on noin 4 % Venäjän rahoitussektorin varoista.
Yhdeksällä NPF:llä oli negatiivinen dynamiikka
Arvioidakseen tilannetta yksittäisten rahastojen kontekstissa RIA Rating Agency suoritti analyysin ja laati Venäjän NPF:ille luokituksen eläkesäästöjen määrästä 1.1.2018 alkaen. Luokitus esittää tiedot 1.1.2018 alkaen 38 Venäjän ei-valtiollisesta rahastosta, joiden raportin on julkaissut Venäjän keskuspankki.
Selvityksen mukaan markkinoiden suurimpien NPF:iden kokoonpano on muuttunut merkittävästi viimeisen vuoden aikana. Eläkesäästöjen koon suhteen NPF-luokituksessa Sberbankin NPF on edelleen johtava säästöjen kirjanpitoarvo 1.1.2018 alkaen 470 miljardia ruplaa. Sberbankin NPF on ollut johtaja 11 neljännestä peräkkäin. Tämä NPF viime vuoden aikana osoitti säästöjen kasvua 33% eli 117 miljardia ruplaa. Siten Sberbankin NPF tarjosi yli kolmanneksen eläkesäästömarkkinoiden kokonaiskasvusta kokonaisuudessaan. Samaan aikaan Sberbankista ei tullut johtajaa säästämisen absoluuttisessa kasvussa, NPF GAZFONDilla on merkittävämpi lisäys eläkesäästöissä. Vuoden 2017 tulosten mukaan tämä eläkerahasto oli toisella sijalla eläkesäästöillä 457 miljardin ruplan tasolla. GAZFOND-eläkesäästöt osoittivat tulevien eläkkeensaajien varojen kasvua lähes 300 miljardia ruplaa eli 2,8-kertaiseksi. Suhteellisesti tämä on neljäs tulos kaikista rahastoista ja paras TOP-30:ssä. Tällainen NPF GAZFOND eläkesäästöjen tulos johtui useiden suurten NPF Promagrofondin, KITFinance NPF:n ja NPF Naslediyen rahastojen imemisestä, jotka vastaavasti jättivät luokituksen, vaikka vuotta aiemmin ne olivat TOP-15 suurimman rahaston joukossa.
Kolmannella sijalla on nyt NPF FUTURE 283 miljardin ruplan säästöillä, vaikka vuosi sitten se oli toinen. Neljänneksi ja viidenneksi suurimmat eläkesäästörahastot olivat NPF LUKOIL-GARANT ja NPF SAFMAR, joiden säästöt olivat vastaavasti 253 ja 192 miljardia ruplaa. Sijoituksille 3–5 sijoittuneiden rahastojen dynamiikka oli melko heikkoa. Niiden kasvu oli +9 % sisällä ja näistä kolmesta rahastosta kaksi teki negatiivisen tuoton viime vuoden tulokseen verrattuna. Ensimmäiset viisi suurinta rahastoa hyötyvät jo 68 % kaikista eläkesäästöistä, vaikka vuotta aiemmin se oli 57 %, ja kymmenen parhaan rahaston osuus oli 1.1.2018 alkaen 92 % (77 % vuoden 2017 alussa). Näin ollen vuonna 2017 NPF-markkinoilla on havaittavissa keskittymistä.
Myös rahaston keskimääräisen koon kasvu kertoo rahastojen yhdistämisestä. Erityisesti nykyisen luokituksen tulosten mukaan rahaston keskimääräinen koko nousi 64 miljardiin ruplaan, kun se 1.1.2017 oli 52 miljardia ruplaa. Samaan aikaan sekä suurimpien rahastojen, joiden säästöt ylittävät 100 miljardia ruplaa, että keskikokoisten rahastojen, joiden varat ovat luokituksen tulosten mukaan yli 10 miljardia ruplaa, määrä väheni. Luokituksessa on siis 7 rahastoa, joiden varat ovat yli 100 miljardia ruplaa, ja 15 rahastoa, joiden varat ovat yli 10 miljardia ruplaa, kun taas vuotta aiemmin (viime vuoden alussa) rahastoja oli vastaavasti 8 ja 18.
Vuoden 2017 lopussa niiden rahastojen määrä, joiden eläkesäästäminen oli negatiivinen, kasvoi varsin voimakkaasti. Jos vuoden 2016 lopussa vain 10 prosentilla NPF:stä oli säästöjen lasku, niin viime vuonna jo 24 prosentilla oli negatiivinen kasvu. On huomattava, että eläkesäästämisen lasku havaittiin pääasiassa pienissä ja keskisuurissa rahastoissa, mikä saattaa viitata asiakkaiden siirtymiseen niistä suurempiin NPF:ihin.
Korkeimmat kasvuluvut olivat NPF AVTOVAZ, NPF "Alliance" ja NPF "FEDERATION". NPF AVTOVAZissa säästöjen määrä kasvoi 4 kertaa ja asiakkaiden määrä 3 kertaa. NPF "Alliance" osoitti eläkesäästöjen kasvua 3,9-kertaiseksi ja asiakkaiden määrä kasvoi 3,5-kertaiseksi. NPF "FEDERATION":n säästöt ovat puolestaan kasvaneet viime vuoden aikana 3 kertaa. Huolimatta vaikuttavasta kasvusta, kaikki nämä kolme rahastoa ovat listan kymmenen parhaan joukossa, eli ne ovat edelleen pieniä. Samaan aikaan NPF Telecom-Sojuz ja NPF Social Development vähensivät eniten eläkesäästöjä - -10,6% ja -10,2%.
Suurimmat rahastot kärsivät tappioita
Vuoden 2017 korkeimman eläkesäästön sijoitetun tuoton osoittivat pienet rahastot: NPF Almaznaya Osen - +11,2% ja NPF Gefest - +10,0%. Ja suhteellisen suurista rahastoista parhaiten kannattavat NPF GAZFOND -eläkesäästöt - +9,5% ja NPF VTB -eläkerahasto - +9,0%.
Samaan aikaan neljä suurta rahastoa kerralla (TOP-10:stä) teki negatiivista tuottoa vuonna 2017, kun viime vuonna tappiollisia rahastoja ei ollut ollenkaan. Samaan aikaan eniten kärsi NPF LUKOIL-GARANT, jonka sijoitetun pääoman tuotto oli -5,3 %. Toiseksi suurin tappio oli NPF "RGS" -2,9 % vuonna 2017. Kolmas ja neljäs negatiivisen tuoton rahasto olivat NPF FUTURE ja sähköteollisuuden NPF (-2,0 % ja -1,7 %). , kaikkien neljän rahaston negatiivinen taloudellinen tulos johtuu sijoituksista uudelleen organisoituun Otkritie Bankiin liittyviin varoihin.
Yleisesti ottaen venäläisten NPF-rahastojen mediaanituotto vuonna 2017 oli 8,3 %, joten useimmat rahastot onnistuivat osoittamaan paljon inflaatiota (2,5 %) korkeamman tuoton. Suhteellisen hyvät tuotot määräytyvät monella tapaa valtionlainojen koroilla, jotka pysyvät selvästi vähittäishintojen kasvutason yläpuolella. Jälleenrahoituskoron lasku ja vastaavasti velkamarkkinoiden tuotto heikentää NPF-rahastojen kannattavuutta, mutta RIA Ratingin analyytikoiden mukaan NPF-rahastojen kannattavuus jatkuu keskipitkällä aikavälillä paljon inflaatiota korkeampana ja talletuksia korkeampana. suurimpien pankkien korot.
Viimeisten viiden vuoden aikana (1. tammikuuta 2013 - 1. tammikuuta 2018) NPF Volga-Capitalille oli ominaista korkein eläkesäästöjen tuotto - sen sijoitusten tuotto tänä aikana oli 62,7 % (keskimääräinen vuosikorko - 10,2). %). Sijoitetun pääoman tuoton toisella ja kolmannella sijalla ovat NPF "V.V. Livanovin mukaan nimetty puolustusteollisuusrahasto" ja NPF "Socium", jotka onnistuivat kasvattamaan asiakkaidensa säästöjä 57,9 % (9,6 % vuodessa keskimäärin) ) ja 57,5 % (9,5 %). Kannattavuuden neljännellä sijalla on NPF GAZFOND -eläkesäästöt viiden vuoden tuloksella +55,7 %. Yleisesti ottaen 10 rahastoa pystyi osoittamaan yli 50 % tuoton viiden vuoden aikana (yli 8,4 % keskimääräisestä vuosituotosta), kun taas 30 rahastoa yli 40 % viiden vuoden aikana.
RIA-luokitus on mediaryhmän yleinen luokituslaitos MIA "Venäjä tänään" erikoistunut arvioimaan Venäjän federaation alueiden sosioekonomista tilannetta, yritysten, pankkien, talouden alojen ja maiden taloudellista tilaa. Viraston pääasialliset toiminnot ovat: luokitusten luominen Venäjän federaation alueille, pankeille, yrityksille, kunnille, vakuutusyhtiöille, arvopapereille ja muille taloudellisille yksiköille; kattava taloustutkimus rahoitus-, yritys- ja julkissektorilla.
MIA "Venäjä tänään" - kansainvälinen mediaryhmä, jonka missio on nopea, tasapainoinen ja objektiivinen uutisointi maailman tapahtumista ja kertoa yleisölle erilaisista näkemyksistä keskeisistä tapahtumista. RIA Rating osana Rossiya Segodnya MIA:ta sisältyy viraston tietoresurssien riviin, joka sisältää myös: RIA uutiset , R-Sport , RIA Real Estate , Prime , InoSMI. MIA Rossija Segodnya on venäläisen median viittausjohtaja ja lisää tuotemerkkiensä viittausta ulkomailla. Virasto on myös johtavassa asemassa viittauksissa Venäjän sosiaalisissa verkostoissa ja blogimaailmassa.
NPF:t tarjoavat asiakkailleen erinomaiset olosuhteet, ja siksi niiden suosio kasvaa joka vuosi. Tältä osin monet potentiaaliset asiakkaat ovat kiinnostuneita valintakysymyksestä sekä virallisen luokituksen etsimisestä 10 parhaan vaihtoehdon kanssa vuoden lopussa.
Miksi valita epäviralliset yritykset?
Etujen joukossa ovat esimerkiksi seuraavat työpaikat: vakaat ja pitkäaikaiset tulot. Myönteisiä puolia ovat myös alhaiset maksut, jotka ohjelmaan osallistuja voi tehdä vahingoittamatta lompakkoaan, minimaaliset riskit ja yksinkertainen työsuunnitelma, taloudellisten toimien avoimuus, raportti, joka toimitetaan kaikissa yksityiskohdissa.
Valinnan helpottamiseksi yrityksen toimintaa analysoidaan jatkuvasti, minkä perusteella laaditaan luokituksia. Analyysia varten indikaattorit, kuten:
- eläkesäästöjen määrä,
- osallistujien määrä,
- millaista luotettavuutta ja kannattavuutta kansalaisille tarjotaan,
- edellyttäen takuuvelvoitteita ja tärkeitä indikaattoreita sopimusehdoista.
Suosittelemme, että kiinnität välittömästi huomiota näiden parametrien kokonaisuuteen, mutta ensinnäkin sinun on kiinnitettävä huomiota säästöjen määrään. Juuri tämä luku määrittää organisaation säästökannan, joka ei muodosta vain vakavaraisuustasoa, vaan myös pääomaa, josta maksut suoritetaan eläkeläisille.
Tässä on rahastojen kymmenen parasta. Järjestämme organisaatiot alenevassa järjestyksessä:
- Sberbank,
- LUKOIL-GARANT,
- TULEVAISUUS,
- GAZFOND eläkesäästöt,
- VTB Eläkerahasto,
- KIT Finance,
- Sähkövoimateollisuuden NPF,
- Promagrofund,
- Luottamus.
Säästöjen määrän kiistaton johtaja on Sberbankin NPF (noin 370 miljardia ruplaa, yli 5 miljoonaa asiakasta), joka on paljon edellä muita luettelon osallistujia. Se luotiin yhtenä ensimmäisistä maassamme (vuonna 1995).
Monille myös kannattavuus on tärkeää., koska tästä prosenttiosuudesta riippuu suoraan eläkkeesi suuruus. Tämän parametrin perusteella johtajien luettelo on hieman erilainen:
- Promagrofund
- GAZFOND
- KIT Rahoitus
- timantti syksy
- Puolustusteollisuusrahasto. V.V. Livanova
- Ensimmäinen teollisuusliitto
- Hephaistos
- Surgutneftegaz
- AQUILON.
Kun valitset yritystä, ole varovainen, jokaiselle niistä on myös määritetty kirjainvastine.
- E - selvitystilassa (tai toimilupa peruutettu)
- D - konkurssiyritys
- C - oli oletusarvo
- C+ - suuri todennäköisyys lisenssin peruuttamiselle
- C++ - erittäin suuri mahdollisuus lisenssin menettämiseen, konkurssiin tai maksukyvyttömyyteen
- B - alhainen luotettavuus
- B+ - heikko luotettavuus, mahdolliset maksuihin liittyvät ongelmat
- B++ - tyydyttävä taso
- A - korkea luotettavuus
- A+ - erittäin luotettava
- A++ - erittäin luotettavaa, onnistunutta yhteistyötä asiakkaiden kanssa myös markkinoiden vaihteluissa.
Huomautus että nyt luokitus perustuu toiminnan tuloksiin, jotka olivat tiedossa joulukuun 2016 lopussa. Myös kuluvan vuoden tiedot toimitetaan joulukuun lopussa. Yhteenvetona voidaan todeta, että rahastoa valittaessa tärkeimmät indikaattorit ovat kannattavuus, asiakasmäärä, luotettavuusluokitus ja säästöjen määrä.